欄目導航

第一條  爲瞭(le)進一步規範省國資委監管企業（以下簡稱“企業”或“母公司”）的投資行爲，切實維護出資人權益，努力實現國有資産保值增值，根據《中華人民共和國公司法》、《中華人民共和國企業國有資産法》、《企業國有資産監督管理暫行條例》等法律法規，制定本辦(bàn)法。

第二條　本辦(bàn)法所稱(chēng)投資
，主要包括企業在境内外的下列投資活動：

1、長(zhǎng)期股權投資，包括設立全資或合資企業、收購兼並(bìng)、對出資企業追加或放棄與其他股東同步追加投資等對外投資；

2、固定資産(chǎn)投資，包括基本建設(shè)、技術改造等；

3、金融投資，包括證券（股票、債(zhài)券、基金等）、期貨(huò)、信托、委托理财等；

4、除上述投資以外的其他投資或準投資事項，包括爲非直接投資項目及其主體(tǐ)提供融資或擔(dān)保。

本辦(bàn)法所稱投資額是指企業完成一個項目所需要的全部資源投入總額（包括對外融資額）；屬並(bìng)購項目的，其投資額包括並(bìng)購交易對價、並(bìng)購操作費用（含中介費用）以及被收購企業需收購方持續增資或提供擔保的項目投資額。

本辦法所稱主業，是經省國資委確(què)認並(bìng)在公司章程予以明確(què)的主要經營業務；非主業是指主業以外的其他經營業務。

本辦(bàn)法所稱重要子公司，是指經營範圍爲公司主業或省國資委認定需要重點培育的戰略性新興産(chǎn)業，或者公司資産(chǎn)總量、淨資産(chǎn)額、主營業務收入任一指标在母公司對應總量中的占比達到30%以上的全資或控股子公司，以及控股上市公司。

第三條　本辦(bàn)法适用於(yú)如下企業：

（一）省國(guó)資委監(jiān)管的全資或控股企業及其重要子公司。

（二）投資超出本辦(bàn)法相關(guān)限定條件的非重要子公司。

（三）母公司爲其投資提供融資或擔(dān)保支持的其它子孫(sūn)公司。

有關監管企業中的投資類公司在境内的創業投資或私募股權投資業務和省國資委參(cān)股企業的投資行爲，相應的監督管理辦(bàn)法另行制定。

第四條  省國資委依法履行出資人責任，指導(dǎo)企業建立健全投資管理的組織架構、決策程序、管理制度和能力體系，並(bìng)對企業的投資行爲實施必要的監督管理。

第五條  企業是投資活動的決策主體和責任主體，必須按照《公司法》、《企業國有資産法》、本辦(bàn)法及公司章程的相關規定，切實制定並(bìng)嚴格執行投資決策程序和管理制度，建立健全相應的決策及執行機構
，並(bìng)報省國資委核準或備案。

第六條  企業及其各級子公司所制定的公司章程及投資管理制度，不得違背本辦(bàn)法精神，不得出現與本辦(bàn)法内容相沖(chōng)突的條款。

第七條省國(guó)資委對(duì)企業投資行爲實行分類監管。

（一）事前核準(zhǔn)事項(xiàng)

1、投資制度或戰(zhàn)略事項(xiàng)：

（1）公司章程中有關(guān)投資行爲的權限規(guī)定。

（2）企業發(fā)展戰略規(guī)劃。

2、特别投資(zī)事項(xiàng)：

（1）所有境外投資(zī)。

（2）非主業(yè)投資(zī)。

3、重大投資(zī)事項(xiàng)：

（1）超出公司章程所認定的出資人對(duì)企業（董事會）的授權限額(é)或範圍的投資。

（2）公司章程未對投資行爲給予具體授權的企業，主業範圍内單項投資額達(dá)到最近會計年度經審計淨資産(chǎn)額5%或一次性投資5000萬元以上的對外投資；單項投資額達(dá)到最近會計年度經審計淨資産(chǎn)額10%或一次性投資1億元以上的固定資産(chǎn)投資。

（3）可能導(dǎo)緻對(duì)重要子公司喪失控股權的合作投資
。

（4）需報(bào)告省人民政府的特别重大投資事項，其中包括一次性投資額達10億元以上的省外或境外投資；需通過省國資委上報(bào)省人民政府、國家及其投資主管部門核準或備(bèi)案的其它重大投資事項。

4、限制投資(zī)事項(xiàng)：

（1）企業資産(chǎn)負債（包括或有負債）率超過70%的對(duì)外投資。

（2）以獲(huò)取資本利得爲目的，用閑置資金進行委托理财以及買賣股票、基金、債券、期貨、房地産(chǎn)等投資。

（3）與企業及其母公司領導(dǎo)班子成員有關(guān)聯的投資。

（4）需母公司提供資金或擔(dān)保支持以緻母公司的累計投資或擔(dān)保額(é)度超過省國資委批準限額(é)的子公司投資項目。

5、投資調(diào)整事項：項目投資方案經省國資委審核批準後，投資額、資金來源及構成、股權結構、合作夥伴、投資對(duì)象等事項出現重大調(diào)整。

（二）事前備(bèi)案事項(xiàng)

1、公司章程未對投資給予具體授權的企業，主業範圍内單項投資額達(dá)到最近會計年度經審計淨資産(chǎn)額3%或一次性投資額在3000萬元以上、5000萬元以下的對外投資，單項投資額達(dá)到最近會計年度經審計淨資産(chǎn)額5%或一次性投資5000萬元以上、1億元以下的固定資産(chǎn)投資。

2、企業已設境外或省外公司在省國資委批準經營範(fàn)圍内和授權額(é)度内的再投資行爲
。

3、在省國資委批準額(é)度内的金融（或房地産(chǎn)）投資及其業務操作（包括風險控制）方案。

4、需母公司提供資金或擔(dān)保支持且在省國資委批準額(é)度内的子、孫公司投資項目。

事前備(bèi)案主要對投資論證及決策程序、報(bào)備(bèi)要件、項目選擇的戰略合理性、投融資安排等給予原則性審核。

（三）事後(hòu)備(bèi)案事項

1、企業(yè)内部投資(zī)管理制度。

2、企業年度投資計劃。企業年度投資計劃應納入企業全面預算管理；企業應當按省國資委要求，在規定時間内按規定格式報送年度投資計劃；遇特殊情況確(què)需調整年度投資計劃的，應當将調整内容報省國資委備案。對納入年度投資計劃的項目，省國資委将優先辦(bàn)理其報審事項。

第八條  按照省國資委有關規定建立規範董事會的國有獨資或控股公司，或者企業投資論證決策機制健全，且投資效益連續三年居於(yú)同行業平均水平以上，可以通過專項授權、修訂公司章程等方式适當(dāng)提高企業董事會的投資決策權限
。

第九條(tiáo)  企業投資應當(dāng)遵循以下原則：

（一）符合國(guó)家産(chǎn)業、土地、環保等政策。

（二）符合省政府及省國資委有關國有經濟戰略布局和結構(gòu)調(diào)整的總體方向。

（三）符合企業發(fā)展戰略與規(guī)劃。

（四）圍繞母公司主業，有利於(yú)提高企業以自主創(chuàng)新能力爲主要構成要素的核心競争能力。

（五）符合企業(yè)的公司章程、投資決(jué)策程序和管理制度。

（六）企業全資或控股子公司自主決策的項目投資額不得超過省國資委或公司章程對(duì)母公司單(dān)項投資的授權額度。

第十條(tiáo)  企業投資應滿(mǎn)足如下要求：

1、投資規模應當與企業資産(chǎn)經營規模、資産(chǎn)負債水平、實際籌資能力和管控能力相适應，企業自有資金一般不得低於(yú)項目投資總額的35%。

2、充分進行科學論證，預期投資收益應高於(yú)最近三年國(guó)内同行業的平均水平。

3、非主業投資應當符合企業戰略定位，符合企業産(chǎn)業結構調整方向，符合企業總體發展思路；非主業的年度投資額不得高於(yú)其最近會計年度經審計淨資産(chǎn)額的10%。

4、未經省國資委核準，企業不得在主業範圍外進行風險投資，不得進行股票、基金
、債券、期貨、房地産(chǎn)投資和從(cóng)事委托理财；非金融企業不得開展代客理财業務。

5、除非省國(guó)資委同意，第三級及以下子公司不得作爲對(duì)外投資的主體。

6、不得将一個完整的項目分拆爲若幹子項目以規避必要的報(bào)備(bèi)或核準程序；被收購企業存在需收購方持續增資或提供擔保予以推進的投資項目，應視同收購項目本身的一部分。

7、企業及其下屬公司在並(bìng)購等對外投資活動中實行“先行從(cóng)優”和“聯合從(cóng)優”原則，在同一項目上不得與其它監管企業及其下屬公司進行不當競争。

8、對外並(bìng)購投資實質性啓動(dòng)前，職工安置方案須獲得目标企業職工代表大會（或職工大會）審議通過。

9、與企業投資活動相關的所有協議事項都必須簽訂書面合同。合同要符合國家法律和政策，做到形式規範、要素齊備、内容完整、表述嚴謹，不得含有或隐含損害國家、出資人以及社會公共權益的條款；按照本辦(bàn)法第七條需要事前報告省國資委核準或備案的投資事項，在尚未得到省國資委核準前，確(què)因商務原因需簽署合作或交易協議的，在協議文本中應載有“經湖南省國資委審核批準後方能生效”内容的前置條款。

第十一條企業報(bào)審項目時，應同時提交與項目論證及決策相關的系列書面及電子版材料。省國資委對企業依據本辦(bàn)法報(bào)送的資料負有保密責任。

（一）對(duì)外投資項(xiàng)目應提交如下材料
：

1、盡職調(diào)查報(bào)告。

2、法律意見(jiàn)書(shū)。

3、财務審計報(bào)告和資産(chǎn)評估報(bào)告。

4、項目可行性研究報(bào)告、風(fēng)險分析報(bào)告及外部專家評審意見。

5、商業計(jì)劃(huà)書。

6、屬於(yú)並(bìng)購重組項目的，應出具並(bìng)購操作及重組整合方案。

7、屬於(yú)礦産等資源開發項目的，應出具至少具備預可研條件的資源勘查報(bào)告及外部專家評審意見。

8、屬於(yú)境外投資項目的，應出具有關投資對象國（或地區）及目标市場的綜合分析報(bào)告。綜合分析報(bào)告的内容應包括有關投資目标國政治、外交、宗教信仰、法律、經濟、市場、環保、稅費政策、人力資源、行業競争、發展階段及趨勢等背景狀況的全面評估和對策讨論。

9、項目合作各方拟簽(qiān)訂(dìng)的協議草案。

10、企業董事會(huì)（非公司制企業爲總經理辦(bàn)公會(huì)議
，下同）決議、監事會(huì)意見，必要時需提供會(huì)議記錄。

（二）固定資産(chǎn)投資項(xiàng)目應提交如下材料：

1、項目可行性研究報(bào)告及外部專家評審意見(jiàn)。

2、與項目相關(guān)的規劃許可申請、建設許可申請、環評以及土地權證等的辦(bàn)理情況說明及相關(guān)行政主管部門的意見。

3、有關拟採(cǎi)用設備(bèi)及工藝技術先進程度、企業對有關技術消化吸收再創新對策的說明。

4、企業董事會(huì)決議、監事會(huì)意見，必要時需提供會(huì)議記(jì)錄。

（三）備(bèi)案項(xiàng)目應提交如下材料：

1、項目可行性研究報(bào)告及外部專家評審意見(jiàn)。

2、備(bèi)案項目前期所取得的有關(guān)行政許可等。

3、企業董事會(huì)決議、監(jiān)事會(huì)意見。

4、《湖南省國(guó)資委監管企業投資項目備(bèi)案表》一式4份。

第十二條  企業在投資調(diào)研、項目論證及方案設計的過程中，應視情況選聘相應的中介機構(gòu)爲其提供技術和經驗上的支持。投資咨詢中介機構(gòu)的選聘須遵循如下原則
：

1、應採用公開競标或競争性談判方式選聘中介機構。候選中介機構應具有相關的從業資質和經驗，且綜合實力、經營業績在國内或國際上居於(yú)同業前列，並(bìng)享有良好的業界信譽。

2、中介機構(gòu)及其關聯方在同一業務中不得同時爲交易相對(duì)方和交易競購方及其關聯主體提供服務。

3、中介機構(gòu)及工作人員不得與交易相對(duì)方和交易競購方存在任何直接或間接的利益關聯關系。

4、企業應與選定的中介機構簽訂(dìng)嚴格的保密協議或保密條款，有關違約責任必須予以明確(què)規定。

5、項目審計或後評估與項目決策及實施所聘請的中介機構(gòu)不得相同或存在利益關(guān)聯關(guān)系。

國家法律和行政法規對(duì)中介機構的資格認定、選聘使用、從(cóng)業約束及考核評審另有規定的，從(cóng)其規定。

第十三條  企業應加強(qiáng)投資項目内部論(lùn)證的專業力量和工作投入。

1、企業應分開設置牽頭開展項目調(diào)查、甄别和論證的投資專業部門、風(fēng)險控制部門、投資決策委員會和其他決策咨詢機構。

2、企業投資專業部門應引進一定數量的具有豐富從(cóng)業經驗的注冊(cè)會計師、注冊(cè)評估師、注冊(cè)稅務師、高級律師以及行業分析和投資銀行方面的專業人才。

3、投資專業部門應在具有相關資質的專家幫助下，對中介機構所出具報告初稿進行複核和評估，並(bìng)提出相應的影響性分析以及可能的改進建議；重大投資項目需舉行規範的外部專家評審會；董事、高級管理人員應在總經理辦公會議、專門委員會會議、董事會會議上明確(què)陳述行使支持或否決權的意見和建議，並(bìng)将其作爲總經理辦公會議、專門委員會會議、董事會會議記錄的必要内容；董事會投票表決前，應聽取監事會的意見。

第十四條投資項目的報(bào)審及批複(fù)。

1、國有獨資企業應在董事會表決通過後制作有關上報(bào)省國資委的請示報(bào)告；企業法定代表人爲報(bào)審文件的簽發人；除部分需上報(bào)省人民政府備(bèi)案的項目外，省國資委的批複或複函爲投資項目是否啓動以及如何推進的最終意見。

2、國有控股公司應在董事會表決通過後制作有關請示報(bào)告；董事長(zhǎng)爲報(bào)審文件的簽發人；股東（大）會上的省屬國有股權代表須按照省國資委的批複意見行使最終表決權。

第十五條省國資委投資管理的責任部門爲規劃發(fā)展處(chù)及其他相關處(chù)室。

1、規劃發展處根據企業報審項目的性質和管理權限等因素，啓動或申請啓動相應的内部核準程序（包括委主任辦(bàn)公會議審議核準、專題會議審議核準、專業分析審查核準、備案等方式），並(bìng)會同相關處室，提出初審意見和建議。

2、項目審核應遵循如下程序：簽收企業投資請示報(bào)告→向企業反饋材料補充或工作補辦(bàn)清單→審閱企業補充材料→向企業反饋處室閱審意見→企業就處室閱審意見做出解釋和說明→規劃發展處撰寫初審意見→履行内部核準程序→向企業下達複函、批複或辦(bàn)理備案表蓋章。

第十六條省國資委建立企業投資季調度、應急專項調度和統計分析制度，企業應當於(yú)每季度結束後10個工作日内按照省國資委要求報(bào)送季度投資完成情況和分析材料。

第十七條對(duì)重點(diǎn)投資項目建立投資跟蹤及後評價制度。

1、在項目實施過程中，企業監事會應定期跟蹤，並(bìng)對(duì)項目進展及績效作出評估，若有必要，可向企業提出整改意見。

2、在項目完成後，根據需要有選擇地組織項目後評價工作，對實際效果遠低於(yú)預期甚至歸於(yú)失敗(bài)的投資項目，應及時啓動責任審計及追究機制。

第十八條對(duì)企業總體投資狀況建立年度評價(jià)考核制度。

1、企業應當編制年度投資報(bào)告，向省國資委報(bào)告年度投資情況。投資報(bào)告要全面反映企業國有資本結構調整情況
、年度投資計劃執行情況、已完成項目的投資回報(bào)情況以及投資團隊建設和制度建設情況等；年度投資報(bào)告於(yú)下年度一季度末前報(bào)送省國資委。

2、省國資委相關責任部門對監管企業的總體投資情況進行統計分析並出具相關的年度或專項報告。
　　第十九條投資責任追究。

1、省國資委将把監管企業履行本辦(bàn)法規定的實際情況作爲年度績效考核的重要内容；對違反本辦(bàn)法相關規定的，省國資委将視情節輕重，根據幹部管理權限，對相關責任人員通過誡勉談話、通報(bào)批評、行政處分等方式予以處理。

2、對於(yú)企業董事會、經理層及其董事、高管人員未履行或者未正確履行職責，予以通報並(bìng)責令限期整改；情節嚴重，或因投資決策失誤，緻使企業遭受重大損失、國有資産出現流失的，依據相關法律或行政法規嚴格追究相關人員的内部責任和法律責任。

第二十條 對於(yú)上市公司投資的監督管理，國家另有規定的，從(cóng)其規定。

第二十一條 法律法規、規章規定需要報(bào)其他相關(guān)部門批準的，按其規定執行。

第二十二條 本辦(bàn)法由省國資委負(fù)責解釋。

第二十三條(tiáo) 本辦(bàn)法自公布之日起生效。